Nvidia a dominat etapele incipiente ale boom-ului IA.
Cea mai mare parte a creșterii în IA a venit până acum din cloud, dar asta s-ar putea schimba.
Partenerul Nvidia, Arm, este pe cale să devină un furnizor de top de cipuri la margine.
La aproape trei ani de la începutul boom-ului IA, nu există nicio îndoială cine a fost marele câștigător. Nvidia (NASDAQ: NVDA) a luat o mare parte din profiturile noii tehnologii, deoarece producătorul de cipuri și-a văzut capitalizarea de piață crescând cu aproximativ 4 trilioane de dolari. Nicio altă companie nu se poate apropia de această afirmație.
Nvidia a furnizat blocurile de construcție în GPU-urile sale și supercipurile pentru a alimenta instrumente generative IA precum ChatGPT, iar avantajul său tehnologic în domeniu pare doar să se fi consolidat de când OpenAI a lansat chatbot-ul său emblematic. Indiferent de ce se va întâmpla în continuare în IA, Nvidia va juca cu siguranță un rol major, mai ales că compania este suficient de ambițioasă pentru a lansa o nouă platformă la fiecare doi ani, dar Nvidia a ajuns la dominația IA prin intermediul centrului de date, deservind hyperscalerii cloud și start-up-urile generative IA precum OpenAI.
Cu toate acestea, Nvidia nu produce cipuri pentru așa-numita margine, care se referă la dispozitivele cu care oamenii interacționează de fapt, cum ar fi smartphone-uri, computere și aparate electrocasnice. O companie de semiconductori care deservește segmentul de margine, precum și centrul de date, este Arm Holdings (NASDAQ: ARM) și pare bine poziționată pentru a fi un lider în următoarea generație de dispozitive inteligente.
Sursa imaginii: Getty Images.
Ce face Arm cu IA Arm este deja în cursa IA. Are o cotă de piață de peste 99% în domeniul smartphone-urilor datorită tehnologiei sale CPU eficiente din punct de vedere al bateriei, care, de asemenea, contribuie la creșterea sa în centrul de date, unde eficiența energetică este, de asemenea, la mare căutare.
Arm a încheiat parteneriate cu Nvidia și cu companii de top de infrastructură cloud precum Microsoft și Alphabet, care licențiază arhitectura Arm pentru unele dintre cipurile lor. Compania, care în mod tradițional și-a licențiat tehnologia și a colectat bani din redevențe și din vânzările de produse cu arhitectura sa, se îndreaptă spre a fi un proiectant de cipuri independent, devenind un concurent al clienților precum Nvidia.
Luna trecută, Arm l-a angajat pe directorul de cipuri IA al Amazon, Rami Sinno, care a condus dezvoltarea cipurilor sale IA Trainium și Inferentia. Arm nu a făcut un anunț formal, dar, potrivit rapoartelor media, compania se pregătește să-și proiecteze și să-și vândă propriile cipuri, asigurându-și Meta Platforms ca unul dintre primii clienți pentru un nou cip pentru centrul de date.
În plus față de trecerea la proiectarea de cipuri, Arm și-a avansat și licențierea, trecând de la CPU-uri la un pachet mai complet numit sistem-on-chip (SoC), ceea ce face mai ușor și mai rapid pentru clienții săi să treacă de la faza de proiectare la fabricarea acestor cipuri.
De ce Arm pare un câștigător Arm proiectează deja tehnologia de bază pentru majoritatea dispozitivelor inteligente și pare pregătită să fie un lider în Edge AI, ceea ce înseamnă dispozitive care efectuează IA pe cont propriu, realizând funcții IA fără a fi nevoie să fie conectate la internet.
Având în vedere avantajul său tehnologic în ceea ce privește eficiența bateriei, Arm pare bine poziționată pentru a domina piața pentru Edge AI, deoarece va avea aceeași nevoie de eficiență energetică pe care o au smartphone-urile și aplicațiile IA existente.
Compania produce deja platforme concepute pentru Edge AI, cum ar fi platforma Arm Corstone pentru Internetul Lucrurilor (IoT), și are o alta pentru învățarea automată în dispozitivele edge. Ar putea dura câțiva ani pentru ca dispozitivele Edge AI să intre în mainstream, dar piața pentru aceste dispozitive inteligente este probabil să fie uriașă și ar putea chiar depăși în cele din urmă piața AI cloud.
Niciun stoc de cipuri nu este mai bine poziționat pentru a valorifica această tranziție decât Arm, iar mișcările sale în proiectarea cipurilor și licențierea SoC ar trebui să-i accelereze creșterea pe măsură ce Edge AI se dezvoltă. Stocul este scump, dar este scump dintr-un motiv. Arm are un șanț economic larg datorită arhitecturii sale cu consum redus de energie, iar modelul său de afaceri generează marje largi. Pe măsură ce oportunitatea din fața sa se extinde, Arm este pe cale să fie un câștigător din următoarea generație de dispozitive inteligente.