Check Point Software Technologies Ltd. (CHKP) și-a anunțat intenția de a oferi o sumă principală agregată de 1,5 miliarde de dolari în Obligațiuni Convertibile Senior cu rata 0,00%, scadente în 2030, printr-o ofertă privată.
Compania se așteaptă să acorde cumpărătorilor inițiali ai Obligațiunilor o opțiune de a achiziționa, pentru decontare într-o perioadă de 13 zile începând cu data la care Obligațiunile sunt emise pentru prima dată, până la o sumă principală agregată suplimentară de 225 milioane de dolari din Obligațiuni. Obligațiunile vor ajunge la scadență la 15 decembrie 2030.
Check Point intenționează să aloce veniturile nete din ofertă către mai multe scopuri strategice. În primul rând, compania va acoperi costurile asociate tranzacțiilor de tip capped call descrise mai jos. În al doilea rând, intenționează să răscumpere acțiuni ordinare în cadrul programului său existent de răscumpărare de acțiuni, într-o sumă care ar putea ajunge până la 225 milioane de dolari, sub rezerva condițiilor de piață și a altor factori. Dacă cumpărătorii inițiali își exercită opțiunea de a achiziționa Obligațiuni suplimentare, Check Point se așteaptă să utilizeze o parte din veniturile din aceste vânzări pentru a intra în tranzacții suplimentare de tip capped call cu contrapartidele desemnate pentru Opțiune. Veniturile rămase din ofertă vor fi direcționate către scopuri generale corporative, sprijinind obiectivele financiare și operaționale mai largi ale companiei.