Candidatul VK2735 al Viking Therapeutics este un concurent subestimat printre medicamentele GLP-1 pentru pierderea în greutate. Dacă rezultatele viitoare ale studiilor clinice în stadiu avansat se dovedesc pozitive, valoarea Viking ca țintă de preluare ar putea crește exponențial. Deși riscant, potențialul ridicat de creștere al Viking, împreună cu calea relativ scurtă către „momentul său de adevăr”, ar putea face ca investiția să merite ca o poziție mică, speculativă.
Când vă gândiți la GLP-1 și la investiții, primele două companii farmaceutice mari care beneficiază cel mai mult de această tendință vă pot veni în minte. În primul rând, este vorba despre Novo Nordisk, prima care a adus pe piață medicamente GLP-1 pentru pierderea în greutate, cu Ozempic și Wegovy. În al doilea rând, este vorba despre Eli Lilly, care a depășit Novo Nordisk la propriul joc, cu tratamentul său Zepbound GLP-1.
Mai multe alte companii farmaceutice mari, cum ar fi Pfizer, au proprii candidați GLP-1 injectabili și orali. Companiile consacrate de pe piață lucrează, de asemenea, la candidați administrați oral. Dar ce se întâmplă dacă un candidat mai puțin cunoscut, de la o companie biotech mai mică, în cele din urmă, le va da bătăi de cap atât celor de la Novo Nordisk, cât și celor de la Lilly?
Să analizăm mai atent Viking Therapeutics (NASDAQ: VKTX), un concurent subestimat printre acțiunile GLP-1 și de ce acest factor ar putea fi cheia unei creșteri de trei ori a acțiunii.
Nu este doar un hype care a determinat acțiunile farmaceutice precum Novo Nordisk și Eli Lilly să adauge sute de miliarde la capitalizarea lor de piață datorită ascensiunii GLP-1. Estimările prevăd că piața GLP-1 pentru pierderea în greutate va atinge vânzări anuale de 100 de miliarde de dolari la începutul următorului deceniu, mai ales dacă medicamentele GLP-1 administrate oral vor ajunge pe piață.
Acesta este ceea ce oferă Viking Therapeutics și candidatului său VK2735 atât de mult potențial. Versiunea injectabilă a acestui medicament se află în prezent în faza 3 a studiilor clinice. Un studiu clinic de faza 2 al unei versiuni administrate oral a fost finalizat anul trecut. Rezultatele inițiale ale studiilor au fost extrem de promițătoare.
Cu toate acestea, studiile de faza 3, inclusiv un studiu de faza 3 pentru versiunea orală VK2735 programat să înceapă mai târziu în acest an, ar putea face sau distruge acțiunea. Dacă rezultatele ulterioare ale studiilor clinice dezamăgesc, perspectivele comerciale ale VK2735 și, la rândul său, acțiunile Viking, ar putea scădea vertiginos.
Pe de altă parte, dacă studiile ulterioare dau rezultate promițătoare, prețul acțiunilor Viking Therapeutics ar putea crește vertiginos. Dacă VK2735 este viabil din punct de vedere comercial, Viking ar putea deveni o țintă de preluare instantanee printre acțiunile biotech. Având în vedere oportunitatea de piață în raport cu capitalizarea mică de 4 miliarde de dolari a Viking, ofertele de achiziție de până la de 3 ori evaluarea actuală a Viking nu sunt excluse. În trecut, Viking, tranzacționându-se astăzi în jurul valorii de 32 de dolari pe acțiune, s-a tranzacționat la un moment dat la prețuri apropiate de 100 de dolari pe acțiune.
Nu vă înșelați. Situația cu Viking Pharmaceuticals este binară. Fie VK2735 avansează, fie nu. Riscul de scădere este considerabil de mare cu această acțiune. Înainte de apariția acestui catalizator GLP-1, acțiunile se tranzacționau în cifre mici.
Cu toate acestea, deși potențialul de scădere este masiv, la fel este și potențialul de creștere. Nu numai atât, orizontul de timp pentru „momentul de adevăr” al Viking ar putea fi o chestiune de luni. Comparați asta cu alte acțiuni biotech, care sunt la ani distanță de a afla dacă au dat de petrol sau au forat doar un puț uscat.
În niciun caz nu ar trebui să pariați totul pe această acțiune dacă decideți să cumpărați. Poziționați-vă în consecință. Cu toate acestea, dacă v-ați făcut temele și vedeți și o oportunitate aici, luați în considerare Viking Therapeutics demnă de o cumpărare speculativă.