Procurorul General al statului New York, Letitia James, a obținut peste 5 milioane USD de la platforma de criptomonede Uphold pentru rolul său în promovarea unui produs de investiții fraudulos.
Acordul se concentrează pe promovarea de către Uphold a CredEarn, un produs oferit de Cred, LLC și CEO-ul său, Daniel Schatt. Între ianuarie 2019 și octombrie 2020, platforma a comercializat CredEarn utilizatorilor de pe platforma sa și aplicația mobilă ca un produs de economii sigur, fiabil, cu plăți anuale atractive de dobândă.
Cu toate acestea, Uphold nu le-a spus clienților că Cred generează aceste randamente acordând microîmprumuturi jucătorilor de jocuri video cu venituri mici din China, care sunt de obicei împrumutați fără istoric de credit și fără acces la instituții financiare tradiționale, a declarat biroul Procurorului General într-un anunț.
De asemenea, Uphold a spus clienților că Cred are "asigurare completă", o afirmație pe care biroul Procurorului General a constatat că este falsă. Nu exista o astfel de asigurare care să protejeze investitorii de retail împotriva pierderilor de active digitale în industrie la acel moment.
Pe lângă promovarea înșelătoare, Uphold opera fără înregistrarea necesară ca broker sau broker-dealer de mărfuri.
Cred a început să acumuleze pierderi din practicile sale riscante de împrumut în martie 2020 și a depus cerere de faliment opt luni mai târziu, lăsând mii de clienți Uphold din întreaga lume cu ochii în soare, conform anunțului.
Conform acordului, Uphold va plăti 5 milioane USD direct clienților afectați, de peste cinci ori taxele pe care le-a încasat din aranjament. Orice fonduri pe care Uphold le recuperează din procedurile de faliment în curs de desfășurare ale Cred, unde i se datorează 545.189 USD, vor fi de asemenea transferate investitorilor păgubiți. Utilizatorii afectați vor fi notificați prin e-mail când fondurile vor ajunge în conturile lor.
"Investitorii ar trebui să poată avea încredere în sfaturile din industrie pe care le primesc", a spus James, "iar biroul meu va lucra întotdeauna pentru a se asigura că actorii răi sunt trași la răspundere pentru punerea în pericol a securității financiare a clienților lor."
Luna trecută, New York a dat în judecată Coinbase și Gemini, susținând că ofertele lor de piață de predicții au încălcat legile statului privind jocurile de noroc. CFTC a ripostat dând în judecată New York în instanța federală, argumentând că legea federală îi acordă autoritate exclusivă asupra piețelor de predicții și solicitând o injuncție permanentă pentru a bloca acțiunile de executare ale statului.