3 ETF-uri Internaționale pentru Investitorii dincolo de Acțiunile SUA
May 18, 2026 — 09:20 pm EDT Scris de Ben Gran pentru The Motley Fool
Puncte cheie:
Dintre trei ETF-uri internaționale populare, Vanguard International High Dividend Yield ETF a oferit cel mai puternic ROI recent, cu randamente anuale medii de 21% în ultimii trei ani. Cumpărarea de acțiuni internaționale vă poate ajuta să vă diversificați portofoliul împotriva posibilelor recesiuni viitoare pe piața din SUA. Pe baza multiplilor preț-câștig (P/E), acțiunile internaționale ar putea fi încă semnificativ subevaluate în comparație cu acțiunile din SUA. Investitorul legendar Warren Buffett a spus faimos: „Niciodată nu paria împotriva Americii”. Dar unii investitori ar putea dori să nu mai parieze prea mult pe acțiunile din SUA. În ultimul an, indicele S&P 500 din America a avut performanțe mai slabe decât mai multe piețe bursiere internaționale, inclusiv indicele Nikkei 225 din Japonia, indicele Kospi din Coreea de Sud, indicele TAIEX din Taiwan și indicele S&P/TSX din Canada.
De ce investitorii cumpără acțiuni internaționale? O parte din cerere este determinată de motive pozitive: creșterea economică așteptată și creșterea viitoare a câștigurilor în alte țări. Dar unii investitori se îndepărtează, de asemenea, de America. Ei sunt îngrijorați de faptul că sectorul tehnologic din America este supraevaluat, că acțiunile americane de inteligență artificială (IA) sunt supraevaluate și că era „excepționalismului american” - când acțiunile din SUA au depășit puternic restul lumii - se apropie de sfârșit.
Aceasta nu înseamnă că acțiunile din SUA sunt sortite pieirii. America și restul lumii ar putea continua să crească și să prospere în viitor. Dar, dacă sunteți un investitor american care dorește să vă diversificați portofoliul împotriva riscurilor unei posibile scăderi a tehnologiei din SUA sau a unui dolar american mai slab, cumpărarea de acțiuni internaționale poate fi o mișcare bună.
Să ne uităm la trei ETF-uri populare de acțiuni internaționale pentru a vedea care ar putea fi o alegere bună pentru portofoliul dvs.
Sursa imaginii: Getty Images. iShares Core MSCI Total International Stock ETF: 4.160 de acțiuni care oferă trei ani de randamente anuale de 17,7% iShares Core MSCI Total International Stock ETF (NASDAQ: IXUS) este un fond tranzacționat la bursă (ETF) care deține un total de 4.160 de acțiuni din peste 20 de țări. Acesta este un fond bine diversificat care vă oferă expunere la companii internaționale de toate dimensiunile (capitalizare mare, capitalizare medie și capitalizare mică) și de pe piețe dezvoltate, precum Japonia și Regatul Unit, până la piețe emergente precum India și Brazilia. Raportul scăzut de cheltuieli al acestui fond, de 0,07%, îl face o modalitate ieftină de a investi în lume dincolo de piața din SUA.
Primele cinci participații ale fondului (din 14 mai) sunt companii de tehnologie din Taiwan, Coreea de Sud, Țările de Jos și China:
Taiwan Semiconductor (NYSE: TSM): 4,1% din fond Samsung Electronics (OTC: SSNLF): 2,2% SK Hynix (OTC: HXSCL): 1,7% ASML Holding (NASDAQ: ASML): 1,4% Tencent Holdings (OTC: TCEHY): 0,9% Primele 10 participații ale sale includ, de asemenea, acțiuni financiare și farmaceutice majore.
În ultimii trei ani, iShares Core MSCI Total International Stock ETF a oferit randamente anuale medii de 17,7%. Randamentul dividendelor sale pentru ultimele 12 luni este de 2,93%, ceea ce este competitiv cu unele dintre cele mai bune ETF-uri de acțiuni de dividende. Și raportul preț-câștig (P/E) al acestui fond este de 18,6, ceea ce arată mult mai ieftin decât multiplii de câștiguri ale pieței bursiere americane de 31,9 pentru S&P 500 și 34,6 pentru Nasdaq-100, cu pondere tehnologică.
iShares Core MSCI EAFE ETF: 2.621 de acțiuni pe piețele dezvoltate, cu randament de dividende de 3,3% Dacă doriți să vă concentrați investițiile globale pe piețe dezvoltate, precum Europa, Australia, Asia și Orientul Îndepărtat, iShares Core MSCI EAFE ETF (NYSEMKT: IEFA) ar putea fi o alegere solidă. Acest fond a oferit randamente anuale de 15,7% în ultimii trei ani. Deține mai puține acțiuni decât iShares Core MSCI Total International Stock ETF (doar 2.621), dar oferă totuși o diversificare puternică între capitalizări mari, capitalizări medii și capitalizări mici. Și raportul său de cheltuieli este același scăzut de 0,07%, ceea ce face ca aceasta să fie o altă modalitate ieftină de a cumpăra acțiuni internaționale.
Primele cinci participații ale fondului sunt mai puțin grele din punct de vedere tehnologic decât iShares Core MSCI Total International Stock ETF și mai axate pe produse farmaceutice și financiare:
ASML Holding: 2,4% din fond HSBC Holdings (NYSE: HSBC): 1,2% AstraZeneca (NYSE: AZN): 1,1% Roche Holding (OTC: RHHBY): 1,1% Novartis (NYSE: NVS): 1,1% Acest fond are un randament de dividende pentru ultimele 12 luni de 3,3% și un raport P/E de 18,1. Ar putea fi chiar mai ieftin decât iShares Core MSCI Total International Stock ETF.
Vanguard International High Dividend Yield ETF: 1.582 de acțiuni cu trei ani de randamente anuale de 21% Vanguard International High Dividend Yield ETF (NASDAQ: VYMI) a depășit recent performanța celorlalte două fonduri, cu randamente anuale de 21% (după valoarea activelor nete) în ultimii trei ani. Acest fond deține 1.582 de acțiuni (din 30 aprilie) care se așteaptă să ofere dividende mai mari decât media. La fel ca celelalte două fonduri, acesta este un ETF internațional cu costuri reduse - raportul său de cheltuieli este de doar 0,07%.
Datorită obiectivului său de a investi în companii bine stabilite, profitabile în mod constant, fondul investește în principal pe piețele dezvoltate. Piețele emergente reprezintă doar 22,4% din participațiile fondului. Primele cinci piețe din acest ETF sunt Japonia (11,3% din fond), Regatul Unit (11,3%), Canada (8,9%), Australia (7,4%) și Elveția (7,4%).
Participațiile de top includ acțiuni farmaceutice și nume importante financiare și energetice:
HSBC Holdings: 1,7% din fond Roche: 1,5% Novartis: 1,5% Nestlé (OTC: NSRGY): 1,4% Shell PLC (NYSE: SHEL): 1,4% Fondul își respectă numele oferind dividende mari - randamentul dividendelor sale pentru ultimele 12 luni de 3,47% este mai mare decât oricare dintre celelalte două fonduri. Și Vanguard International High Dividend Yield ETF ar putea fi cel mai ieftin dintre aceste trei fonduri: raportul său P/E este de doar 14,0 (din 30 aprilie).
Cum să alegeți un ETF internațional În ultimii cinci ani, indicele S&P 500 a depășit performanța tuturor celor trei ETF-uri internaționale. Dar, în ultimul an, Vanguard International High Dividend Yield ETF a depășit S&P 500 și celelalte două fonduri internaționale, în timp ce iShares Core MSCI EAFE ETF a rămas în urmă:
Alegerea celui mai bun ETF internațional depinde de obiectivele și stilul dumneavoastră de investiție. Dacă doriți fondul index cel mai diversificat, iShares Core MSCI Total International Stock ETF ar fi cea mai bună alegere dintre aceste trei. Dacă doriți să vă concentrați asupra dividendelor și nu vă deranjează să dețineți un număr mai mic de acțiuni, Vanguard International High Dividend Yield ETF a oferit recent cele mai bune randamente dintre aceste trei ETF-uri globale.