Investitorii care au optat pentru fondurile locale de obligațiuni și alte instrumente cu venit fix au înregistrat pierderi reale în ultimul an, întrucât niciun administrator de fond nu a reușit să egaleze sau să depășească rata inflației din România. Această situație reiese din cele mai recente date ale Asociației Administratorilor de Fonduri, aferente lunii aprilie 2024.
Conform datelor Institutului Național de Statistică (INS), rata anuală a inflației a urcat în aprilie la 10,7%, alimentată de scumpirea serviciilor cu 13%, a mărfurilor nealimentare cu 12% și a energiei electrice cu 54%, aceasta din urmă fiind cauzată de eliminarea schemelor de sprijin. România continuă să înregistreze cea mai mare creștere generalizată a prețurilor din Uniunea Europeană. În acest context, randamentele pe ultimele 12 luni ale celor mai mari zece fonduri locale de obligațiuni s-au situat într-un interval restrâns, între 6,15% și aproape 8%.
În contrast, pe segmentul fondurilor locale de acțiuni, primele zece fonduri au adus randamente cuprinse între 62% și 75%, demonstrând o performanță mult superioară și capabilitatea de a proteja capitalul investitorilor în fața presiunii inflaționiste.