Dow Jones a revenit peste 46.600 joi, reducând pierderile sesiunii precedente. Indicele Dow Jones rămâne totuși pe plus pentru săptămână, după o retragere scurtă de la maximele istorice recente. Datele cheie privind inflația CPI din SUA sunt așteptate cu nerăbdare la sfârșitul săptămânii și ar putea complica speranțele pieței privind reducerile de dobândă.
Dow Jones Industrial Average (DJIA) a înregistrat câștiguri modeste joi, crescând cu aproximativ 150 de puncte și recuperând o parte din pierderile care au afectat indicele bursier major în sesiunea precedentă. Investitorii rămân precauți în privința unei escaladări a disputei comerciale dintre SUA și China, dar un alt sezon de profituri record și speranțele pentru reduceri suplimentare ale ratei dobânzii de către Rezerva Federală (Fed) mențin investitorii optimiști.
Prețurile petrolului brut au crescut joi după ce China a anunțat că va suspenda achizițiile de petrol din Rusia, ca urmare a noilor sancțiuni din SUA care vizează principalii distribuitori de petrol ruși. O creștere rapidă a costurilor cu petrolul a stârnit noi preocupări că inflația s-ar putea transforma într-o problemă complexă pentru Rezerva Federală (Fed), care încearcă activ să realizeze încă două reduceri ale ratei dobânzii cu un sfert de punct înainte de sfârșitul anului calendaristic. Cu toate acestea, o creștere bruscă a costurilor cu energia ar putea împiedica banca centrală, având în vedere peisajul inflaționist din SUA.
Îngrijorările legate de războiul comercial dintre SUA și China rămân în joc. Această mișcare vine într-un moment în care China are de câștigat oferind o frunză de smochin administrației Trump, care încă mai agită activ săbiile împotriva Chinei în legătură cu dispute comerciale reale și imaginare. Dacă nu apar schimbări de ultim moment sau declarații suplimentare pe rețelele sociale din partea președintelui Donald Trump, SUA se îndreaptă spre impunerea unui nou tarif de 155% asupra bunurilor chinezești importate în SUA, precum și noi controale la export asupra achizițiilor chinezești de software produs în SUA, începând cu 1 noiembrie.
Sezonul de profituri continuă să stimuleze încrederea investitorilor, în ciuda câtorva ratări cheie. Tesla (TSLA) a scăzut cu 4% după un raport al profiturilor din trimestrul al treilea dezordonat, dar aproximativ 80% dintre toate companiile listate la S&P care au publicat până acum profiturile din T3 au depășit așteptările analiștilor.
Urmează: Inflația CPI din SUA. Indicele prețurilor de consum (CPI) din SUA este așteptat vineri și ar putea adăuga presiune suplimentară asupra speranțelor de reducere a ratei dobânzii, dacă cifrele vor fi mai mari decât se așteaptă. O creștere generală a inflației se dezvoltă în date de câteva luni, complicând calea dorită de Fed către ținta sa de inflație de 2% și reduceri suplimentare ale ratei dobânzii. Deocamdată, cei care urmăresc ratele dobânzilor sunt ferm înrădăcinați în credința lor în încă două reduceri ale ratelor până la sfârșitul anului. La reducerea actuală, instrumentul FedWatch al CME arată că cei care pariază pe ratele dobânzilor văd o șansă mică de 1% ca Fed să mențină ratele dobânzilor neschimbate la următoarea sa ședință de stabilire a ratelor, care se încheie pe 29 octombrie.
Indicator economic. Indicele prețurilor de consum, excluzând alimentele și energia (an la an). Tendințele inflaționiste sau deflaționiste sunt măsurate prin însumarea periodică a prețurilor unui coș de bunuri și servicii reprezentative și prezentarea datelor ca Indice al prețurilor de consum (CPI). Datele CPI sunt compilate lunar și publicate de Biroul de Statistică a Muncii din SUA. Citirea de la an la an compară prețurile bunurilor din luna de referință cu aceeași lună a anului precedent. CPI Ex Food & Energy exclude componentele așa-numite mai volatile ale alimentelor și energiei pentru a oferi o măsurare mai precisă a presiunilor asupra prețurilor. În general, o citire mare este optimistă pentru dolarul american (USD), în timp ce o citire scăzută este considerată pesimistă. Citește mai multe.
De ce este important pentru comercianți? Rezerva Federală a SUA are un dublu mandat de menținere a stabilității prețurilor și a ocupării maxime a forței de muncă. Conform unui astfel de mandat, inflația ar trebui să fie în jurul valorii de 2% de la an la an și a devenit cel mai slab pilon al directivei băncii centrale de când lumea a suferit o pandemie, care se extinde până în zilele noastre. Presiunile asupra prețurilor continuă să crească pe fondul problemelor lanțului de aprovizionare și al blocajelor, Indicele prețurilor de consum (CPI) fiind la maxime de mai multe decenii. Fed a luat deja măsuri pentru a îmblânzi inflația și se așteaptă să mențină o poziție agresivă în viitorul apropiat.