EUR/USD avansează cu aproape 0.7%, deoarece amenințările lui Trump cu privire la tarife pentru Groenlanda declanșează vânzări masive de dolari americani. Sentimentul global de risc se deteriorează, trăgând în jos acțiunile americane și amplificând volatilitatea FX. Creșterea puternică a randamentelor obligațiunilor japoneze și planurile de retaliere ale UE alimentează slăbiciunea dolarului.
EUR/USD crește pentru a doua zi consecutiv, câștigând peste 0.69%, deoarece dolarul american este abandonat din cauza amenințărilor președintelui american Trump de a impune taxe țărilor europene pentru ambițiile sale de a prelua Groenlanda. Datele economice din Europa și SUA trec în plan secundar în momentul scrierii. Moneda unică se tranzacționează la 1.1724 târziu în sesiunea nord-americană.
Sentimentul pieței rămâne negativ, pe măsură ce SUA și Europa escaladează războiul comercial în curs, care a început sâmbăta trecută, stimulat de Casa Albă, care a amenințat cu tarife de 10% la importurile din opt țări europene. Deși Wall Street s-a bucurat de o sesiune liniștită luni, din cauza unei sărbători, odată ce piețele financiare s-au redeschis, S&P 500 și Nasdaq au scăzut cu 2.1% și, respectiv, 2.39%.
În plus, randamentele globale ale obligațiunilor sunt în creștere puternică după ce Sanae Takaichi, prim-ministrul japonez, și-a dezvăluit intențiile de a reduce taxele pe alimente, declanșând un moment Liz Truss. Randamentul obligațiunilor japoneze pe 40 de ani a crescut cu aproape 29 de puncte de bază, atingând un nivel record de 4.226% marți.
În ceea ce privește datele, piața muncii din SUA a prezentat cifre solide, deși nu a atins ținta conform ADP. În Europa, inflația la producător în Germania a coborât și mai mult în teritoriul deflaționist, în timp ce Sondajul ZEW privind Sentimentul Economic în Germania și Uniunea Europeană (UE) a arătat semne de îmbunătățire.
Programul UE va include un discurs al Christinei Lagarde, președintele Băncii Centrale Europene (BCE), urmat de discursuri ale membrilor BCE Escriva, Villeroy, Nagel și Lagarde, încă o dată. În SUA, comercianții vor analiza discursul lui Trump și datele privind locuințele.
Indicele dolarului american (DXY), care urmărește performanța monedei americane față de alte șase, este în scădere cu 0.58%, la 98.56. Media mobilă pe 4 săptămâni a schimbării locurilor de muncă ADP din SUA a fost de 8,000, sub cele 11,750 de persoane adăugate la forța de muncă în săptămâna precedentă. După publicarea datelor, șansele pentru o reducere a ratei dobânzii în ianuarie au rămas neschimbate conform datelor Prime Market Terminal. Pentru restul anului 2026, piața swap-urilor a estimat 45 de puncte de bază de relaxare.
În weekend, președintele american Donald Trump a anunțat noi tarife de 10% începând cu 1 februarie pentru opt țări, inclusiv Danemarca, Norvegia, Suedia, Franța, Germania, Finlanda, Țările de Jos și Regatul Unit. Recent, Trump a refuzat să detalieze strategia sa cu privire la Groenlanda. Când a fost întrebat cât de departe ar merge pentru a achiziționa Groenlanda, el a răspuns „vei afla”.
În ceea ce privește războiul comercial, se pare că Uniunea Europeană pregătește până la 93 de miliarde de euro în contra-tarife pentru mărfurile americane și analizează, de asemenea, măsuri care ar restricționa accesul companiilor americane la piața europeană, semnalând un răspuns ferm la ultimele acțiuni comerciale ale Washingtonului.
Încrederea economică a Germaniei a crescut la cel mai puternic nivel de la mijlocul anului 2021, deoarece Indicele ZEW al Sentimentului Economic a crescut la 59.8 în ianuarie, de la 45.8 în luna precedentă. Pentru zona euro, indicele a crescut de la 33.7 la 40.8 puncte în ianuarie, depășind estimările și atingând cel mai înalt nivel din iulie 2022.
EUR/USD a crescut la un nou maxim anual de 1.1763 și a încheiat ziua peste nivelul de 1.1700, ceea ce deschide calea pentru câștiguri suplimentare. Pe termen scurt, impulsul s-a schimbat într-o direcție neutră până la una ascendentă, deoarece dolarul își pierde atractivitatea de refugiu sigur din cauza războiului comercial al lui Trump cu UE. Din punct de vedere al impulsului, Indicele de Putere Relativă (RSI) arată că cumpărătorii adună o anumită forță, deoarece indicele a depășit nivelul său neutru. Prin urmare, calea cu cea mai mică rezistență este ascendentă.
Prima rezistență pentru EUR/USD este la 1.1750, urmată de nivelul de 1.1800. Pe de altă parte, dacă perechea scade sub SMA pe 20 de zile la 1.1697, comercianții ar viza SMA pe 100 de zile la 1.1662, urmată de SMA pe 50 de zile la 1.1660 și SMA pe 200 de zile la 1.1588.
Euro este moneda pentru cele 20 de țări ale Uniunii Europene care aparțin zonei euro. Este a doua cea mai tranzacționată monedă din lume, după dolarul american. În 2022, a reprezentat 31% din toate tranzacțiile valutare, cu o cifră de afaceri zilnică medie de peste 2.2 trilioane de dolari pe zi. EUR/USD este cea mai tranzacționată pereche valutară din lume, reprezentând aproximativ 30% din toate tranzacțiile, urmată de EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) și EUR/AUD (2%).
Banca Centrală Europeană (BCE) din Frankfurt, Germania, este banca de rezervă pentru zona euro. BCE stabilește ratele dobânzilor și gestionează politica monetară. Mandatul principal al BCE este de a menține stabilitatea prețurilor, ceea ce înseamnă fie controlul inflației, fie stimularea creșterii. Instrumentul său principal este creșterea sau scăderea ratelor dobânzilor. Ratele dobânzilor relativ ridicate – sau așteptarea unor rate mai mari – vor aduce, de obicei, beneficii euro și viceversa. Consiliul Guvernatorilor BCE ia decizii de politică monetară la reuniuni care au loc de opt ori pe an. Deciziile sunt luate de șefii băncilor naționale din zona euro și de șase membri permanenți, inclusiv președintele BCE, Christine Lagarde.
Datele privind inflația din zona euro, măsurate prin Indicele Armonizat al Prețurilor de Consum (IAPC), reprezintă un indicator econometric important pentru euro. Dacă inflația crește mai mult decât se așteaptă, mai ales dacă depășește ținta de 2% a BCE, aceasta obligă BCE să majoreze ratele dobânzilor pentru a o readuce sub control. Ratele dobânzilor relativ ridicate în comparație cu omologii săi vor aduce, de obicei, beneficii euro, deoarece fac regiunea mai atractivă ca loc unde investitorii globali își pot plasa banii.
Publicările de date evaluează starea de sănătate a economiei și pot avea un impact asupra euro. Indicatori precum PIB-ul, PMI-urile de producție și servicii, ocuparea forței de muncă și sondajele privind sentimentul consumatorilor pot influența direcția monedei unice. O economie puternică este bună pentru euro. Nu numai că atrage mai multe investiții străine, dar poate încuraja BCE să majoreze ratele dobânzilor, ceea ce va consolida direct euro. Altfel, dacă datele economice sunt slabe, este probabil ca euro să scadă. Datele economice pentru cele mai mari patru economii din zona euro (Germania, Franța, Italia și Spania) sunt deosebit de semnificative, deoarece reprezintă 75% din economia zonei euro.
O altă publicare semnificativă de date pentru euro este Balanța Comercială. Acest indicator măsoară diferența dintre ceea ce câștigă o țară din exporturile sale și ceea ce cheltuiește pentru importuri într-o anumită perioadă. Dacă o țară produce exporturi foarte căutate, atunci moneda sa va câștiga în valoare pur și simplu din cererea suplimentară creată de cumpărătorii străini care doresc să achiziționeze aceste bunuri. Prin urmare, o Balanță Comercială netă pozitivă consolidează o monedă și viceversa pentru o balanță negativă.