Tesla dezvoltă un cip AI6 de generație viitoare pentru platformele sale de conducere autonomă și robotică, cu o lansare estimată în jurul anilor 2027-2028.
Cipul AI6 va fi fabricat în parteneriat cu Samsung într-o unitate de producție de semiconductori de ultimă generație.
Autoritățile de reglementare din SUA și-au intensificat investigația privind potențialele defecte de siguranță ale sistemului Full Self Driving de la Tesla, după multiple incidente de accidente.
Tesla, NasdaqGS:TSLA, avansează puternic în domeniul inteligenței artificiale cu planificatul cip AI6, în timp ce se tranzacționează la un preț al acțiunilor de 380,3 dolari. Acțiunile au înregistrat o rentabilitate de 52,9% în ultimul an, o rentabilitate de 99,7% în ultimii 3 ani și o rentabilitate de 84,4% în ultimii 5 ani. Mai recent, prețul acțiunilor arată o scădere de 2,8% în 7 zile, o scădere de 7,5% în 30 de zile și o scădere de 13,2% de la începutul anului.
Pentru investitorii care urmăresc ambițiile Tesla în domeniul autonomiei, programul AI6 și parteneriatul cu Samsung evidențiază un efort de a controla o parte mai mare din stiva tehnologică pentru vehicule și roboți. În același timp, investigația extinsă privind Full Self Driving subliniază riscul continuu de siguranță și reglementare. Modul în care aceste evoluții se vor desfășura în următorii câțiva ani ar putea influența sentimentul privind rolul Tesla în inteligența artificială fizică și durabilitatea liniilor sale de afaceri autonome.
Proiectul AI6 al Tesla și acordul cu Samsung pentru producție împing compania mai adânc în proiectarea de cipuri personalizate, în același timp în care autoritățile de reglementare analizează mai atent sistemul său Full Self Driving. Pentru dumneavoastră, ca investitor, această combinație leagă planurile pe termen lung ale Tesla privind autonomia și robotica de două întrebări foarte diferite.
Pe de o parte, un angajament de 16,5 miliarde de dolari cu Samsung și planurile pentru producție de 2 nanometri în Texas apropie Tesla de a deține o parte mai mare din hardware-ul critic pentru robotaxis, roboții Optimus și centrele de date, în loc să se bazeze în întregime pe furnizori precum Nvidia.
Pe de altă parte, o investigație extinsă a NHTSA asupra a 3,2 milioane de vehicule evidențiază cât de mult depinde teza de autonomie a Tesla de rezultatele de siguranță și de încrederea autorităților de reglementare. Comparativ cu rivali precum Nvidia, BYD și Waymo de la Alphabet, Tesla încearcă să controleze o parte mai mare din stivă, de la cipuri până la software și flote, ceea ce poate concentra atât avantajele, cât și riscul de execuție în jurul câtorva pariuri mari.
Planul AI6 și de producție cu Samsung sprijină narațiunea existentă conform căreia Tesla se îndreaptă către venituri mai mari, bazate pe software și pe autonomie, prin adăugarea proiectării de cipuri și a producției avansate în această poveste.
Investigația extinsă privind Full Self Driving contestă ipoteza că serviciile de autonomie și robotaxi se vor extinde fără probleme, deoarece orice rechemare, întârziere sau reguli mai stricte ar putea încetini lansarea și ar împinge înapoi economiile așteptate în stil software.
Dependența specifică de o unitate de producție de 2 nanometri din Texas și un termen lung până în 2027 și 2028 este capturată doar parțial în narațiune și s-ar putea să nu reflecte pe deplin cât de concentrat a devenit planul de cipuri în jurul unui singur parteneriat mare.
Autoritățile de reglementare în materie de siguranță examinează acum dacă Full Self Driving alertează șoferii suficient de repede în condiții de vizibilitate redusă, iar investigația acoperă aproximativ 3,2 milioane de vehicule, astfel încât rezultatele aici ar putea afecta percepția mărcii, costurile și calendarul ambițiilor robotaxi.
Construirea de cipuri AI personalizate cu Samsung, în timp ce se finanțează și Terafab și alte proiecte AI, crește intensitatea capitalului și riscul de execuție dacă Tesla se luptă să aducă aceste cipuri în producție de volum sau să egaleze ritmul Nvidia și al altor furnizori.
Parteneriatul cu Samsung oferă Tesla acces la producția de ultimă generație de 2 nanometri în SUA, ceea ce ar putea sprijini programele de autonomie și robotică dacă Tesla reușește să regleze AI6 pentru propriul software și să reducă dependența de cipuri terțe.
Dacă AI6 va alimenta în cele din urmă atât vehiculele, cât și roboții Optimus, Tesla ar putea reutiliza o platformă hardware pe mai multe linii de produse, ceea ce ar putea ajuta la eficiența la scară în comparație cu concurenții care cumpără soluții standard.
De aici, merită să urmăriți trei lucruri în paralel. În primul rând, modul în care progresează analiza tehnică a NHTSA cu privire la Full Self Driving, inclusiv orice constatări cu privire la sistemul de „detectare a degradării” și dacă Tesla are nevoie de modificări de software sau hardware. În al doilea rând, etapele importante din foaia de parcurs AI6, cum ar fi ținta de tape out din decembrie, calendarul producției de 2 nanometri a Samsung în Texas și orice comentarii cu privire la performanță față de configurațiile actuale AI5 și bazate pe Nvidia. În al treilea rând, modul în care rivali precum Waymo, BYD și Nvidia își poziționează propriile oferte de autonomie și cipuri, ceea ce ar putea influența cât de diferențiată este cu adevărat abordarea Tesla.
Modificările în ghidul de cheltuieli de capital, divulgările de reglementare sau termenii parteneriatului în jurul acordului Samsung vor fi, de asemenea, semnale utile pentru modul în care evoluează acest pivot AI și autonomie.