Prețul aurului scade în sesiunea asiatică de miercuri. Îngrijorările cu privire la independența Fed ar putea susține prețul aurului. Comercianții așteaptă raportul privind inflația PCE din iulie din SUA mai târziu vineri pentru un nou impuls.
Prețul aurului (XAU/USD) se tranzacționează pe o notă negativă în timpul orelor de tranzacționare asiatice de miercuri. Metalul prețios se retrage de la un maxim de două săptămâni de 3.395 de dolari, pe fondul profitului și al revenirii modeste a dolarului american (USD). Potențialul dezavantaj pentru metalul galben ar putea fi limitat pe fondul preocupărilor cu privire la independența Rezervei Federale (Fed) a SUA, deoarece președintele SUA, Donald Trump, și-a dublat eforturile de a-l da afară pe un guvernator al Fed. Acest lucru ar putea stimula prețul aurului, deoarece este considerat un activ tradițional de refugiu sigur.
Comercianții vor urmări îndeaproape conflictul Rusia-Ucraina. Orice semn de escaladare a tensiunilor ar putea crește prețul aurului, în timp ce un acord de pace ar putea submina metalul prețios pe termen scurt.
Comercianții de aur se pregătesc pentru raportul privind indicele prețurilor cheltuielilor de consum personal (PCE) din SUA pentru luna iulie mai târziu vineri. Se așteaptă ca PCE-ul general să arate o creștere de 2,6% YoY în iulie, în timp ce PCE-ul de bază este proiectat să arate o creștere de 2,9% YoY în aceeași perioadă de raportare. O inflație mai mare decât se aștepta ar putea limita capacitatea Fed de a reduce ratele.
Factori care influențează piața: prețul aurului își pierde tracțiunea în ciuda preocupărilor cu privire la viitorul independenței Fed
Donald Trump a declarat marți că va avea în curând o „majoritate” a propriilor săi nominalizați în consiliul guvernatorilor Fed, care vor susține dorința sa de a reduce ratele dobânzilor. Ca răspuns, guvernatorul Fed, Lisa Cook, a declarat că Trump nu are autoritatea de a o demite din banca centrală și că nu va demisiona. Trump a spus că este pregătit pentru o luptă juridică cu Cook după ce a făcut o mutare pentru a o da afară din postul ei, în urma acuzațiilor că a falsificat documente de ipotecă, potrivit Bloomberg.
„Peste noapte, ați avut știrea că Trump a concediat unul dintre guvernatorii Fed acuzați de fraudă ipotecară. A dat puțină viață aurului, deoarece Fed a fost oarecum motorul aurului în acest moment”, a spus Bob Haberkorn, strateg de piață la RJO Futures.
Săptămâna trecută, președintele Fed, Jerome Powell, a semnalat o posibilă reducere a ratei dobânzii la ședința băncii centrale americane din septembrie, spunând că riscurile pentru piața muncii sunt în creștere. Comercianții prețuiesc acum o probabilitate de aproape 85% pentru o reducere de cel puțin un sfert de punct la ședința Fed din septembrie, de la 75% săptămâna trecută, potrivit instrumentului CME FedWatch.
Aurul se agață de o poziție optimistă pe termen lung, în ciuda profitului
Prețul aurului scade în cursul zilei. Din punct de vedere tehnic, perspectiva constructivă a metalului prețios rămâne în joc, prețul menținându-se peste media mobilă exponențială (EMA) cheie de 100 de zile pe graficul zilnic. Calea de cea mai mică rezistență este în sus, deoarece indicele de forță relativă (RSI) pe 14 zile se află deasupra liniei mediane, aproape de 56,80. Acest lucru indică un impuls optimist pe termen scurt.
Nivelul crucial de rezistență pentru aur apare în zona 3.400-3.410 dolari, reprezentând nivelul psihologic, limita superioară a benzii Bollinger și maximul din 8 august. O serie de lumânări verzi și tranzacționarea constantă peste nivelul menționat ar putea deschide ușa pentru o mișcare către 3.439 de dolari, maximul din 23 iulie. Filtrul suplimentar în sus de urmărit este 3.500 de dolari, cifra rotundă și maximul din 22 aprilie.
Pe de altă parte, dacă XAU/USD continuă să atragă vânzători și apar mai multe lumânări roșii, prețul ar putea reveni direct la 3.325 de dolari, minimul din 21 august. Tranzacționarea susținută sub acest nivel ar putea expune 3.200 de dolari, limita inferioară a benzii Bollinger și marca rotundă.
Întrebări frecvente despre Fed Ce face Rezerva Federală, cum impactează dolarul american? Politica monetară din SUA este modelată de Rezerva Federală (Fed). Fed are două mandate: să atingă stabilitatea prețurilor și să promoveze ocuparea deplină a forței de muncă. Instrumentul său principal pentru atingerea acestor obiective este ajustarea ratelor dobânzilor. Când prețurile cresc prea repede și inflația este peste ținta de 2% a Fed, aceasta crește ratele dobânzilor, crescând costurile de împrumut în întreaga economie. Acest lucru are ca rezultat un dolar american (USD) mai puternic, deoarece face din SUA un loc mai atractiv pentru ca investitorii internaționali să-și parcheze banii. Când inflația scade sub 2% sau rata șomajului este prea mare, Fed poate reduce ratele dobânzilor pentru a încuraja împrumuturile, ceea ce cântărește Greenback-ul. Cât de des organizează Fed ședințe de politică monetară? Rezerva Federală (Fed) organizează opt ședințe de politică pe an, în care Comitetul Federal pentru Piața Deschisă (FOMC) evaluează condițiile economice și ia decizii de politică monetară. La FOMC participă doisprezece oficiali ai Fed – cei șapte membri ai Consiliului guvernatorilor, președintele Băncii Rezervei Federale din New York și patru dintre ceilalți unsprezece președinți regionali ai Băncii Rezervei, care îndeplinesc mandate de un an pe bază de rotație. Ce este relaxarea cantitativă (QE) și cum impactează USD? În situații extreme, Rezerva Federală poate recurge la o politică numită Relaxare cantitativă (QE). QE este procesul prin care Fed crește substanțial fluxul de credit într-un sistem financiar blocat. Este o măsură de politică nestandardizată utilizată în timpul crizelor sau când inflația este extrem de scăzută. A fost arma preferată a Fed în timpul Marii Crize Financiare din 2008. Aceasta implică tipărirea mai multor dolari de către Fed și utilizarea acestora pentru a cumpăra obligațiuni de grad înalt de la instituțiile financiare. QE slăbește de obicei dolarul american. Ce este strângerea cantitativă (QT) și cum impactează dolarul american? Strângerea cantitativă (QT) este procesul invers al QE, prin care Rezerva Federală încetează să mai cumpere obligațiuni de la instituțiile financiare și nu reinvestește principalul din obligațiunile pe care le deține la scadență, pentru a cumpăra obligațiuni noi. Este de obicei pozitiv pentru valoarea dolarului american.