Este Justificat Prețul Acțiunilor Tesla După Depășirea Vânzărilor BYD în Europa?
Dacă urmăriți prețul acțiunilor Tesla, probabil vă întrebați ce urmează. Uneori, se pare că orice titlu ar putea trimite acțiunile în sus sau în jos, iar ultimul an a arătat cât de repede se poate schimba sentimentul. Prețul Tesla a crescut cu un impresionant 55,9% în ultimele douăsprezece luni, deși a scăzut cu 12,0% de la începutul anului. Acesta este un adevărat rollercoaster, iar povestea din spatele acestor mișcări este departe de a fi plictisitoare.
Acțiunea nu este doar despre schimbările de dispoziție ale pieței. Tesla a atras un nou val de atenție pe măsură ce au apărut date dintr-un proces recent care implică Autopilot, în timp ce preocupările legate de faptul că compania este depășită de BYD în Europa au intensificat căldura concurenței. Luați în considerare scepticismul consumatorilor cu privire la sistemele Full Self-Driving de la Tesla, cu sondaje care arată că cumpărătorii sunt mai precauți decât atrași, și obțineți o rețetă pentru volatilitate. Chiar și așa, după un câștig solid de 8,3% în ultimele 30 de zile, investitorii par să reechilibreze din nou riscul și potențialul.
Pe acest fundal, o întrebare mare se profilează: este Tesla subevaluată, prețuită corect sau se bazează pe hype? Conform scorului nostru de evaluare, care adaugă un punct pentru fiecare dintre cele șase criterii pe care Tesla le îndeplinește ca fiind „subevaluate”, compania ajunge în prezent la 0 din 6. Aceasta înseamnă că niciuna dintre verificările tipice de subevaluare nu se aplică Tesla în acest moment. Dar evaluarea este rareori simplă, mai ales în cazul unei companii care este la fel de ambițioasă, inovatoare și controversată ca Tesla.
În continuare, haideți să analizăm modul în care evaluăm valoarea, să parcurgem fiecare abordare și să explorăm de ce unele metode pur și simplu nu spun întreaga poveste. Rămâneți pe fază pentru o perspectivă alternativă pe care nu veți dori să o ratați.
Tesla obține doar 0/6 la verificările noastre de evaluare. Vedeți ce alte semnale de alarmă am găsit în defalcarea completă a evaluării.
Abordarea 1: Analiza Fluxului de Numerar Discontat (DCF) Tesla
Modelul Fluxului de Numerar Discontat (DCF) este o piatră de temelie pentru evaluarea valorii intrinseci. Acesta proiectează fluxurile de numerar viitoare ale unei companii și apoi le actualizează înapoi la dolarii de astăzi. În esență, întreabă cât valorează toți acești bani viitori chiar acum, având în vedere riscul și valoarea în timp a banilor.
Pentru Tesla, cel mai recent flux de numerar liber raportat se ridică la 6,63 miliarde de dolari. Analiștii oferă proiecții detaliate pentru următorii cinci ani, arătând o creștere semnificativă așteptată. Până în 2029, se estimează că fluxul de numerar liber al Tesla va ajunge la 21,94 miliarde de dolari, cu extrapolări suplimentare de către Simply Wall St. care se extind până în 2035, unde fluxul de numerar liber anual proiectat atinge niveluri și mai ridicate.
Folosind aceste proiecții ale fluxului de numerar, valoarea justă DCF a Tesla este calculată la 126,02 dolari pe acțiune. Atunci când este comparat cu prețul curent al pieței Tesla, acest lucru implică faptul că acțiunea este supraevaluată cu 164,9% în raport cu valoarea sa intrinsecă folosind această metodă.
Povestea Continuă
În timp ce povestea creșterii Tesla este ambițioasă, modelul DCF sugerează că așteptările mari sunt deja reflectate în prețul curent. Pentru investitorii axați pe valoare, acesta este un semnal de alarmă clar.
Rezultat: SUPRAEVALUAT
Accesați secțiunea de evaluare a raportului nostru de companie pentru mai multe detalii despre modul în care ajungem la această valoare justă pentru Tesla.
Analiza noastră a fluxului de numerar scontat (DCF) sugerează că Tesla poate fi supraevaluată cu 164,9%. Găsiți acțiuni subevaluate sau creați-vă propriul screener pentru a găsi oportunități de valoare mai bune.
Abordarea 2: Prețul Tesla vs Vânzări
Pentru companiile profitabile în mod constant, raportul Preț-la-Vânzări (P/S) este un etalon fiabil pentru a compara evaluarea unei acțiuni în raport cu veniturile sale. Această metrică este utilă în special în sectoarele de creștere în care câștigurile pot fi volatile, în timp ce vânzările continuă să ofere un punct de referință stabil pentru performanța de bază.
Un raport P/S mai mare poate fi justificat de perspective de creștere puternice sau de un risc mai scăzut, în timp ce o creștere mai lentă sau un risc mai mare are ca rezultat, de obicei, un raport P/S mai mic. În cazul Tesla, atât impulsul de creștere, cât și poziționarea competitivă joacă roluri majore în determinarea a ceea ce ar putea fi considerată o evaluare „normală”.
Tesla se tranzacționează în prezent la un raport P/S de 11,61x. Această cifră este substanțial mai mare decât media industriei auto de 1,32x și media omologilor de 1,11x, plasând Tesla la o primă semnificativă față de sectorul mai larg și de companiile similare.
Pentru a explora în continuare, „raportul corect” proprietar al Simply Wall St pentru Tesla este calculat ca fiind 2,83x. Raportul corect depășește mediile simple ale omologilor și industriei, încorporând creșterea unică a Tesla, rentabilitatea, factorii de risc, profilul marjelor, normele industriei și capitalizarea pieței pentru a produce o metrică mai adaptată pentru companie.
Comparând raportul curent P/S de 11,61x al Tesla cu raportul său corect de 2,83x, acțiunile apar semnificativ supraevaluate după această măsură. Diferența sugerează că investitorii atribuie o primă de creștere cu mult peste ceea ce este indicat de fundamentele companiei și de perspectivele ajustate în funcție de risc.
Rezultat: SUPRAEVALUAT
Raporturile PS spun o poveste, dar ce se întâmplă dacă oportunitatea reală se află în altă parte? Descoperiți companii în care insiderii pariază masiv pe o creștere explozivă.
Îmbunătățiți-vă luarea deciziilor: alegeți-vă narațiunea Tesla
Am menționat mai devreme că există o modalitate și mai bună de a înțelege evaluarea, așa că haideți să vă prezentăm Narațiunile. În termeni simpli, o narațiune este propria dvs. poveste sau perspectivă asupra unei companii, pe care o susțineți cu propriile presupuneri despre veniturile, marjele de profit și evaluarea viitoare. Această abordare conectează în esență viziunea de ansamblu a companiei cu cifrele din spatele valorii sale.
În loc să se bazeze doar pe o singură estimare a „valorii juste”, Narațiunile fac procesul de investiție mai practic și mai dinamic, permițându-vă să creați o prognoză financiară înrădăcinată în perspectiva dvs. Acest lucru vă permite să comparați automat propria dvs. valoare justă cu prețul actual al acțiunilor.
Acest cadru este ușor de utilizat și disponibil pentru milioane de investitori în cadrul paginii Community de pe platforma Simply Wall St, ceea ce îl face accesibil pentru toată lumea, de la începători până la profesioniști. Narațiunile vă ajută să decideți când să cumpărați sau să vindeți, permițându-vă să vedeți dacă valoarea justă prognozată este peste sau sub prețul pieței. Acestea se actualizează în timp real pe măsură ce devin disponibile informații noi, cum ar fi știri sau câștiguri, ajutându-vă să reacționați rapid la evoluțiile cheie.
De exemplu, unii investitori cred că valoarea justă a Tesla este de 67,45 dolari, pe baza unei creșteri reduse și a unor marje mai mici, în timp ce alții proiectează că ar putea fi de 2.707,91 dolari dacă compania realizează o expansiune rapidă în AI, energie și robotaxi. Acest lucru demonstrează modul în care Narațiunile pun puterea evaluării în mâinile dumneavoastră.
Pentru Tesla, vă vom ușura sarcina cu previzualizări a două narațiuni Tesla de top:
🐂 Scenariu Optimist Tesla Valoare justă: 2.707,91 dolari Subestimată cu 87,7% Prognoza de creștere a veniturilor: 77% Sugerează că Tesla ar putea evolua într-un lider tehnologic multi-industrial până în 2030, valorificând progresele în AI, robotică, energie și software. Prognozează venituri totale de 1,94 trilioane de dolari, cu o marjă de profit netă de 27,5%. Acest lucru ar susține un preț corect al acțiunilor de mii dacă compania își atinge viziunea. Subliniază un potențial ascendent semnificativ dacă Tesla reușește în conducerea complet autonomă, soluțiile energetice și inovarea rapidă, recunoscând în același timp riscurile de execuție și concurență.
🐻 Scenariu Pesimist Tesla Valoare justă: 322,21 dolari Supraevaluată cu 3,6% Prognoza de creștere a veniturilor: 18% Se concentrează pe supercomputerul Dojo și pe tehnologia bateriilor Tesla ca fiind esențiale pentru creșterea viitoare, cu o expansiune substanțială în software și servicii anticipate. Observă progresele rapide în tehnologia de conducere autonomă și stocarea energiei, dar sugerează că optimismul pieței ar fi putut duce la o evaluare actuală ridicată. Ridică îngrijorări cu privire la dependența mare de senzorii optici și riscurile de execuție, avertizând că acești factori ar putea limita capacitatea Tesla de a-și îndeplini proiecțiile ambițioase.
Credeți că mai sunt și alte lucruri de spus despre Tesla? Creați-vă propria Narațiune pentru a anunța Comunitatea!