Investitorii în Rubrik Inc (Simbol: RBRK) au observat noi opțiuni disponibile astăzi, cu scadența pe 18 septembrie. Unul dintre factorii cheie care intră în prețul pe care un cumpărător de opțiuni este dispus să-l plătească este valoarea timpului, astfel încât, cu 220 de zile până la expirare, contractele nou disponibile reprezintă o oportunitate potențială pentru vânzătorii de put-uri sau call-uri de a obține o primă mai mare decât ar fi disponibilă pentru contractele cu o expirare mai apropiată.
La Stock Options Channel, formula noastră YieldBoost a analizat lanțul de opțiuni RBRK pentru noile contracte din 18 septembrie și a identificat un contract put și un contract call de interes deosebit. Contractul put la prețul de exercitare de 55,00 USD are o ofertă curentă de 9,50 USD. Dacă un investitor ar vinde pentru a deschide acel contract put, se angajează să cumpere acțiunile la 55,00 USD, dar va colecta și prima, stabilind baza costului acțiunilor la 45,50 USD (înainte de comisioanele brokerului). Pentru un investitor deja interesat să cumpere acțiuni RBRK, aceasta ar putea reprezenta o alternativă atractivă la plata a 55,28 USD/acțiune astăzi. Deoarece prețul de exercitare de 55,00 USD reprezintă o reducere de aproximativ 1% față de prețul curent de tranzacționare al acțiunilor (cu alte cuvinte, este "out-of-the-money" cu acel procent), există și posibilitatea ca contractul put să expire fără valoare. Datele analitice curente (inclusiv grecii și grecii implicite) sugerează că șansele actuale ca acest lucru să se întâmple sunt de 64%. Stock Options Channel va urmări aceste cote în timp pentru a vedea cum se schimbă, publicând un grafic al acestor numere pe site-ul nostru web sub pagina de detalii a contractului pentru acest contract. Dacă contractul ar expira fără valoare, prima ar reprezenta un randament de 17,27% asupra angajamentului de numerar, sau 28,66% anualizat - la Stock Options Channel numim acest lucru YieldBoost. Mai jos este un grafic care arată istoricul tranzacțiilor din ultimele douăsprezece luni pentru Rubrik Inc și evidențiind cu verde unde se află prețul de exercitare de 55,00 USD în raport cu acel istoric:
Întorcându-ne la partea de call a lanțului de opțiuni, contractul call la prețul de exercitare de 57,50 USD are o ofertă curentă de 10,20 USD. Dacă un investitor ar cumpăra acțiuni RBRK la nivelul actual al prețului de 55,28 USD/acțiune, iar apoi ar vinde pentru a deschide acel contract call ca un "covered call", se angajează să vândă acțiunile la 57,50 USD. Având în vedere că vânzătorul call-ului va colecta și prima, aceasta ar genera un randament total (excluzând dividendele, dacă există) de 22,47% dacă acțiunile sunt retrase la expirarea pe 18 septembrie (înainte de comisioanele brokerului). Desigur, o mulțime de avantaje potențiale ar putea fi lăsate pe masă dacă acțiunile RBRK ar crește cu adevărat, motiv pentru care devine important să ne uităm la istoricul tranzacțiilor din ultimele douăsprezece luni pentru Rubrik Inc, precum și să studiem fundamentele afacerii. Mai jos este un grafic care arată istoricul tranzacțiilor din ultimele douăsprezece luni ale RBRK, cu prețul de exercitare de 57,50 USD evidențiat cu roșu:
Având în vedere faptul că prețul de exercitare de 57,50 USD reprezintă o primă de aproximativ 4% față de prețul curent de tranzacționare al acțiunilor (cu alte cuvinte, este "out-of-the-money" cu acel procent), există și posibilitatea ca contractul covered call să expire fără valoare, caz în care investitorul și-ar păstra atât acțiunile, cât și prima colectată. Datele analitice curente (inclusiv grecii și grecii implicite) sugerează că șansele actuale ca acest lucru să se întâmple sunt de 39%. Pe site-ul nostru web, sub pagina de detalii a contractului pentru acest contract, Stock Options Channel va urmări aceste cote în timp pentru a vedea cum se schimbă și va publica un grafic al acestor numere (va fi graficat și istoricul tranzacțiilor contractului de opțiune). Dacă contractul covered call ar expira fără valoare, prima ar reprezenta un impuls de 18,45% de randament suplimentar pentru investitor, sau 30,62% anualizat, la care ne referim ca YieldBoost.
Volatilitatea implicită în exemplul de contract put este de 75%, în timp ce volatilitatea implicită în exemplul de contract call este de 71%. Între timp, calculăm volatilitatea reală din ultimele douăsprezece luni (ținând cont de ultimele 251 de valori de închidere din zilele de tranzacționare, precum și de prețul de astăzi de 55,28 USD) ca fiind de 67%. Pentru mai multe idei de contracte de opțiuni put și call care merită analizate, vizitați StockOptionsChannel.com.