i-80 Gold (TSX: IAU) (NYSE-A: IAUX) a atins joi cel mai înalt nivel din ultimii trei ani după ce a obținut o finanțare de 500 de milioane de dolari pentru a-și finanța planurile de dezvoltare minieră și pentru a-și elimina obligațiile de datorie.
Împreună cu oferta sa de capitaluri proprii din al doilea trimestru al anului 2025, dezvoltatorul de aur din Reno, Nevada, a declarat că a strâns acum 800 de milioane de dolari pentru a-și susține obiectivul de a atinge statutul de producător de nivel mediu.
Pentru a atinge acest obiectiv, compania a anunțat în 2024 un plan în trei faze care urmărește să-și crească producția la 600.000 de uncii pe an în cele trei mine subterane și o operațiune de exploatare deschisă de oxid, toate în Nevada. În prezent, produce aproximativ 50.000 de uncii pe an.
**Faze inițiale finanțate**
Pachetul de 500 de milioane de dolari, potrivit i-80 Gold, va finanța primele două faze ale acestui plan, care se așteaptă să-i aducă producția anuală la aproximativ 300.000–400.000 de uncii - pentru o creștere potențială de șase până la opt ori.
Faza 1 - care este în curs de desfășurare și se așteaptă să dureze până în 2029 - se concentrează pe intensificarea producției minei Granite Creek și pe dezvoltarea proiectului Archimedes. Faza 2, programată în prezent pentru 2030-2031, cuprinde o extindere a minei subterane Cove și a minei deschise Granite Creek.
A treia și ultima fază ar fi determinată de Mineral Point, un proiect de levigare în grămadă de oxid la scară largă.
Într-un comunicat de presă de joi, președintele și CEO-ul i-80 Gold, Richard Young, a reiterat că planul în trei faze oferă „o cale clară și realizabilă” pentru poziționarea companiei ca producător de aur de nivel mediu. El a adăugat că, odată cu noua finanțare, compania are acum „o cale financiară clară pentru a finanța integral Faza 1 și Faza 2”.
Acțiunile i-80 Gold au crescut cu până la 8%, până la 3,04 dolari canadieni pe acțiune la Toronto, cel mai mare nivel din iunie 2023. Compania, care a fost desprinsă din Premier Gold Mines după achiziția sa de către Equinox Gold (TSX, NYSE-A: EQX) în 2021, are o capitalizare de piață de 2,4 miliarde dolari canadieni (1,8 miliarde dolari).
**Detalii de finanțare**
Pachetul de finanțare de 500 de milioane de dolari cuprinde o vânzare de redevențe de 250 de milioane de dolari către Franco-Nevada (TSX, NYSE: FNV). Acordul este pentru o redevență netă de rentă de topitorie de 1,5% pe durata de viață a minei, care acoperă toate proprietățile minerale din portofoliul i-80, crescând la 3% la 1 ianuarie 2031.
Din suma totală, se așteaptă ca 225 de milioane de dolari să fie disponibili la închidere în martie. Restul de 25 de milioane de dolari se așteaptă să fie puse la dispoziție mai târziu în 2026 pentru a avansa proiectul Mineral Point, după activitățile sale de autorizare în stadiu incipient.
În plus, compania a obținut angajamente pentru o facilitate de plată anticipată în aur cu National Bank și Macquarie pentru un avans inițial de 150 de milioane de dolari, cu o funcție de acordeon de 100 de milioane de dolari.
i-80 Gold estimează că unciile totale care vor fi livrate pentru întreaga facilitate de 250 de milioane de dolari ar reprezenta aproximativ 15% din producția sa de aur pe perioada proiectată din ianuarie 2028 până în iunie 2030. Închiderea facilitatea este preconizată să fie finalizată până la sfârșitul primului trimestru al anului 2026.
**Datorii stinse**
Potrivit companiei, veniturile nu numai că ar ajuta la finanțarea tuturor celor cinci proiecte aurifere prin diverse etape de dezvoltare, dar ar stinge și obligațiile de datorie existente ale companiei de aproximativ 175 de milioane de dolari.
„Angajamentele de la Franco-Nevada, National Bank și Macquarie, în urma unui proces detaliat de due diligence, subliniază calitatea bazei noastre de active, profunzimea echipei noastre și credibilitatea planului nostru de execuție”, a spus Ryan Snow, CFO al i-80 Gold.
Minerul din Nevada a menționat, de asemenea, că a selectat facilitatea cu National Bank și Macquarie cu scopul de a transforma plata anticipată în aur într-un revolving corporativ după finalizarea Fazei 1 pentru a finanța dezvoltarea Mineral Point, care găzduiește cele mai mari resurse de aur-argint ale companiei, la aproximativ 4,6 milioane oz. de aur-echivalent (măsurat și indicat).
O evaluare economică preliminară depusă la începutul anului 2025 a conturat o durată de viață a minei de 17 ani, cu o producție echivalentă de aur LOM de 282.000 uncii anual.